金策略介绍股指期货期权日报
股市预测 金策略介绍股指期货期权日报 2021-02-01 213 0 期权方面，从T型报价来看，看涨期权交易中心维持在5600点，仓位相对分散，而看跌期权交易集中在5400-5600点，仓位相对分散，市场中心变化不大，CPR为1。5.看涨期权交易活动下降，该头寸的CPR为1。17，变化不大。黄金策略HV30波动率21。7%，增长2。01%，期权合约的波动率偏左微笑，但近几个月的波动率低于远几个月，近几个月的波动率高于远几个月，黄金战略期权市场谨慎。
此前，央行货币政策委员会委员马军指出，一些地区出现了泡沫。在经济增速大幅下滑的情况下，牛市不可能与货币无关。沪深房价涨了不少，跟流动性和杠杆率的变化有关。市场开始担心流动性收紧。叠加央行昨日仍仅推出20亿元人民币的7天逆回购操作。昨天800亿逆回购到期，净收益780亿人民币。上交所隔夜回购利率一度超过6%。但昨日，央行行长易纲在达沃斯论坛上表示，中国货币政策将继续支持经济，中国不会过早退出支持政策。市场担忧有望缓解，但仍需关注央行在公开市场的操作。据《自然》报道，现有针对南非变异病毒的疫苗效力可能被削弱甚至失效，变异病毒引发投资者担忧，美股一夜之间下跌。
昨天市场担心央行收紧流动性，股票和债券双双下跌。后来央行行长易纲还是表示不会过早退出支持政策，后顾之忧有望缓解。期权方面，之前构建的买入牛市价差策略可以继续持有，即继续持有2月份执行价为5700点的买入看涨期权，2月份出售执行价为5900点的看涨期权。期货指数暂时观望。